什么叫基金波动率啊(什么叫基金波动率)

发布时间：2025-08-18 | 来源：互联网转载和整理

本文将介绍关于什么叫基金波动率的内容，以及与之相关的什么叫基金波动率啊知识，希望能对您有所帮助。请不要忘记关注本站，现在就开始吧！

什么是波动率?

波动率，简单的说，就是一种经济形态，它倒底是如何波动，波动的结构倒底是如何进行的实质类问题。和桌子上摆放的苹果，是通过色，香，味，状来表达自己的存在一样，波动率的概念是对波动这样一种实体进行抽象和表达。

波动率是金融资产价格的波动程度，是对资产收益率不确定性的衡量，用于反映金融资产的风险水平。波动率越高，金融资产价格的波动越剧烈，资产收益率的不确定性就越强；波动率越低，金融资产价格的波动越平缓，资产收益率的确定性就越强。① 历史波动率。

波动率本质上是一种经济形态用来描绘金融资产价格的波动程度，波动率总是一个变量。

波动率是金融资产价格的波动程度，是对资产收益率不确定性的衡量，用于反映金融资产的风险水平。波动率越高，金融资产价格的波动越剧烈，资产收益率的不确定性就越强；波动率越低，金融资产价格的波动越平缓，资产收益率的确定性就越强。

什么是偏低的波动率？如果我们把过去纪录的历史波动率，或隐含波动率的纪录，利用高低评等的excel，就可以出简单的波动率高低评等。这种高低评等，其实在国外选择权市场里，是一个很普遍的。

一般来讲，最好选择那些波动较大的基金，比如指数基金或者偏股型的基金。因为在市场低位时，买入“波动大的基金”，其基金份额比买“波动小的基金”大很多，如果将来市场上涨的话，那么“波动大的基金”所获得收益，肯定也就是最高的。为了能直观的说明“波动大的基金”所获得收益更高，我们用数据说话。

结果表明，在基金的初始净值和期末净值一样的情况下，基金A的收益率低于基金B的收益率。所以可以说明，基金波动率更高的基金定投收益率更高。因为基金B比较高的波动率在，所以在份额净值较低的时候买入了更多的份额，多出的收益率正是来源于这部分多出的份额。

我们这样理解就行了：波动率反应的是基金回报率的波动幅度，也就是过去一段时期内，基金每个月的收益率相对于其月平均收益率的偏差幅度。波动率越大，代表该基金随着市场的变动，涨跌越剧烈，风险也就越大。

基金的波动率又叫标准差，指的是基金投资回报率的波动幅度，也就是收益率的变化程度。一般来说，基金波动率越大，收益越不稳定，风险就越高。举个例子，以下两只基金产品A和B：通过对比可知，在相同的持有时间内，基金产品A和基金产品B收益率一样，但基金产品B波动更大，像过山车一样大起大落。

1、基金的波动率正常范围是不确定的。一般来说，基金波动率的大小需要依据投资者投资基金的种类而定。需要注意的是，基金的波动率一般是以一个特定的时间段作为衡量标准的，例如按照年或是季为，当投资者在选择相同时间段之内的基金进行对比才有相应的意义。

2、通过以上分析，可以得出基金波动率多大是正常的，取决于基金的类型，普通股票型基金的波动率范围在20%~30%之间，混合型基金的波动率范围在15%~25%之间，债券型基金的波动率范围在10%~20%之间，货币型基金的波动率范围在5%~10%之间，指数型基金的波动率范围在3%~8%之间。

3、一只基金的波动率（标准差）是20%，这是就说基金未来的净值可能上涨20%，也可能下跌20%。总结：实操选择规律在相同收益率的情况下，优先选择波动率小的基金；在波动率相同的情况下，优先选择收益率高的基金。