上证50etf期权合约基本条款介绍
发布时间：2025-08-18 | 来源：互联网转载和整理
上证50ETF期权就是在你支付一定额度的权利金后，获得了在未来某个特定时间，以某个特定价格买入或卖出上证50ETF指数基金的权利和合约。那么你知道上证50etf期权合约基本条款有哪些吗？
上证50etf期权合约基本条款介绍
01、合约类型
50ETF认购期权：在约定时间，以约定价格买入50ETF基金的权利。
50ETF认沽期权：在约定时间，以约定价格卖出50ETF基金的权利。
02交易方向
认购期权买方：付出权利金，获得一个期权合约可以赋予的在到期日，以约定进行价格买进50ETF基金的权利，但不需要承担企业必须通过买进的义务。（买方看涨交易）
看涨期权卖方: 收取溢价，承担买方一旦行使的权利，按照合同出售50ETF 基金的义务。（卖方看跌交易）
认沽期权买方：付出权利金，获得一个期权合约可以赋予的在到期日，以约定进行价格卖出50ETF基金的权利，但不需要承担企业必须通过卖出的义务。（买方看跌交易）
卖出期权卖方：收取溢价，并承担卖出期权买方行使权利后按合同约定买入50ETF基金的义务。（卖方看涨交易）
03、到期月份
当月、下月、以及连续两个季月
期权家解读：
如当前月份为9月，则到期月份分别为9月、10月、12月、3月。
04、行权价格
最少一个平值、两个实值、两个虚值
期权家解读：对于认购期权而言，行权价低于市场价称为实值、等于市场价称为平值、高于市场价称为虚值，从实值期权到虚值期权，权利金报价也将应将从贵到便宜。
对于认沽期权而言，行权价高于市场价称为实值，等于市场价称为平值，低于市场价称为虚值，从实值期权到虚值期权，权利金报价也对应从贵到便宜。
05、到期日（行权日）
到期月份第四个星期三（遇法定节假日顺延）
期权家解读：
合约到期时，虚值期权产品到期时间价值问题归零，实值期权既未申报行权，也未进行选择平仓，到期后价值也将归零，需重点研究关注到期日企业风险。
06、合约大小
每张期权合约代表10000份50ETF基金。
期权家解读：如某一50ETF合约就是权利金价格报价0.0136，则意味可以买入该合约发展需要我们付出0.0136*10000份=136元权利金，若该合约支付权利金收入上涨至0.0200，则意味企业买入或者一张该合约进行获利74元。